Кључне компоненте Пројецт Гуардиан-а
Токенизација се односи на процес дигиталног представљања средстава помоћу паметног уговора на блокчејну. Овај процес омогућава размену стварне имовине високе вредности кроз пеер-то-пеер дигиталне платформе. Примена токенизације путем паметних уговора чини основу децентрализованих финансија (ДеФи) као услуге. Извршење ових трансакција на блокчејну је аутономно и не захтева посреднике. Циљ је да се побољша ефикасност, приступачност и доступност финансијских тржишта, чиме се повећава ликвидност и промовише економска укљученост.
Пројецт Гуардиан има за циљ да истражи потенцијал токенизације средстава и коришћења ДеФи апликација, а истовремено се бави и повезаним ризицима по финансијску стабилност и интегритет. Пројекат се фокусира на четири кључне области: отворене и интероперабилне мреже, сидра поверења, токенизација средстава и ДеФи протоколи институционалног нивоа.
МАС ће истражити употребу јавних блокова за успостављање отворених, интероперабилних мрежа, олакшавајући трговину дигиталном имовином на различитим платформама и ликвидним фондовима. Ова интероперабилност ће се такође интегрисати са постојећом финансијском инфраструктуром. Промовисањем отворених мрежа, Пројецт Гуардиан има за циљ да смањи стварање ограђених вртова који ограничавају приступ дигиталним разменама и приватним тржиштима. Сидра поверења, која раде у оквиру регулисаних финансијских институција, обезбедиће поуздано окружење за извршавање ДеФи протокола тако што ће потврдити и дистрибуирати акредитиве учесницима.
Токенизација средстава омогућава да хартије од вредности буду представљене као дигитална средства и токенизовани депозити које институције користе на јавним блок-чејновима. Пројецт Гуардиан ће радити на побољшању тренутних стандарда токена, уграђивању акредитива за сидро поверења и обезбеђивању интероперабилности токена подржаних средствима са дигиталним средствима у ДеФи протоколима. Пројекат ће такође истражити како се регулаторни оквири могу применити на ДеФи протоколе институционалног нивоа да би се ублажили оперативни ризици и утицај на тржиште. Штавише, пројекат ће истражити могућности ревизије паметних уговора како би се идентификовале потенцијалне рањивости кода.
Једна од првих иницијатива Пројецт Гуардиан-а је да истражи примену ДеФи-ја на велепродајним тржиштима финансирања. МАС планира да истражи како дозвољени фонд ликвидности токенизованих депозита и обвезница може помоћи да се осигура задуживање и позајмљивање унутар јавне мреже засноване на блокчејну, користећи паметне уговоре за извршење.
МАС је такође отворен за друге индустријске иницијативе које су у складу са четири примарне области интересовања за Пројецт Гуардиан. Власт је позвала да се предлози из индустрије поднесу Регулаторном сандбоку за експериментисање уживо. Према речима главног финансијског директора МАС-а, господина Сопнендуа Мохантија, МАС жели да подржи иновације у екосистему дигиталних средстава. Власт ће проценити потенцијалне могућности и ризике које представљају нове технологије, испитујући њихов утицај на потрошаче, инвеститоре и шири финансијски систем. Увиди из Пројецт Гуардиан-а ће се користити за информисање регулаторних политика, стварајући оквир који ће максимизирати предности ДеФи-ја, а минимизирати његове ризике.
МАС Цоллаборатионс у Пројецт Гуардиан
Пројецт Гуардиан предводе Маркетноде, ЈПМорган и ДБС. И ДБС и ЈПМорган имају велико искуство у интеграцији дигиталне имовине и блоцкцхаин технологије у велепродајно банкарство. ДБС је, на пример, емитовао 11.3 милиона долара у дигиталним обвезницама путем понуде токена (СТО). ЈПМорган, с друге стране, управља Оник Дигитал Ассетс Нетворк, где је трговина токенима на тржишту са фиксним приходима достигла преко 300 милијарди долара од свог покретања 2020. Према Хан Квее Јуану, шефу Групе за стратегију и планирање у ДБС-у, ови почетни напори у ДеФи-ју су од суштинског значаја за обезбеђивање Сингапура као глобалног финансијског центра и очување његове конкурентности.
Уман Фароок, извршни директор компаније Оник би ЈП Морган, наглашава да ће сарадња ЈПМорган-а са МАС-ом довести до пионирских производа и токенизираних депозита на јавном блокчејну, означавајући значајну прекретницу за Сингапур. Мартин Пицкродт, извршни директор Маркетноде-а, истиче да сарадња са МАС-ом, ДБС-ом и ЈПМорган-ом има за циљ да се позабави постојећим тржишним изазовима коришћењем предности токенизације средстава и ДеФи протокола.
